Europese en Amerikaanse futures stijgen terwijl Aziatische aandelen schommelen: markten sluiten

(Bloomberg) — Amerikaanse en Europese aandelenfutures stegen terwijl Aziatische aandelenindexen fluctueerden in voorzichtige handel terwijl beleggers de risico’s van een recessie en de impact ervan op de rentevoeten afwogen. De belangrijkste valuta’s werden binnen krappe marges gehouden.

Meest gelezen van Bloomberg

Contracten voor de Euro Stoxx 50 stegen met ongeveer 1% en die voor de S&P 500 stegen met 0,6%. Een Aziatische graadmeter schommelde tussen winst en verlies, gedrukt door aandelen uit Hongkong. China Petroleum & Chemical Corp daalde 7,7% door lagere winsten, terwijl Chinese ontwikkelaars op weg waren naar een derde dag van daling nadat Greenland Holdings Group waarschuwde voor een verdere vertraging in de huizensector.

Het sentiment in China werd ook getemperd door dalende industriële winstcijfers in de eerste twee maanden van het jaar, aangezien fabrieken nooit volledig herstelden van de door Covid veroorzaakte inzinking.

Traders maken opnieuw een hobbelige week door, nu de bankencrisis een schaduw over de markten werpt. Bovendien zullen verschillende Fed-functionarissen aan het woord komen, wordt een belangrijke inflatiemaatstaf in de VS vastgesteld en zijn er hernieuwde geopolitieke spanningen met Rusland voor de inzet van tactische kernwapens in Wit-Rusland. De president van de Minneapolis Federal Reserve Bank, Neel Kashkari, zei dit weekend dat de onrust in het bankwezen het risico op een recessie in de Verenigde Staten heeft vergroot.

De autoriteiten zouden overwegen een noodleningsfaciliteit aan Amerikaanse banken uit te breiden op een manier die First Republic Bank meer tijd zou geven om haar balans te versterken. Beleggers op de obligatiemarkt zien echter al dat de bredere schade in de sector zijn beloop heeft. Ze gokken op weddenschappen dat er een recessie op komst is en dat weddenschappen op een verdere renteverhoging dit jaar mislukken, aangezien de verwachtingen van een renteverlaging toenemen.

Er was weinig verandering in de krachtmeter van de dollar. De Hongkongse dollar daalde en bleef aan de zwakke kant van zijn toegestane handelsbereik op 7,85 ten opzichte van de Amerikaanse dollar, wat de verwachtingen voor een interventie door de Hongkongse Monetaire Autoriteit deed toenemen.

Verhaal gaat verder

Het rendement op tweejaars schatkistpapier steeg met bijna acht basispunten, terwijl het rendement op tienjaars schatkistpapier met bijna twee basispunten steeg. De obligatierendementen in Australië en Nieuw-Zeeland vertoonden een dalende tendens.

Op de Amerikaanse aandelenmarkt daalde de S&P 500-index vrijdag, na een daling van maar liefst 1% in het eerste handelsuur, en boekte hij zijn tweede opeenvolgende week van winst. Een maatstaf voor zwaargewichten in de Amerikaanse financiële sector steeg vanaf het laagste niveau sinds november 2020.

“De recente bankencrisis heeft de vrees voor een recessie vergroot”, zei Ed Yardini, president en hoofdstrateeg van zijn gelijknamige onderzoeksbureau, maandag in een notitie. Yardeni heeft de kans op een recessie echter niet vergroot ondanks de druk waarmee geldschieters worden geconfronteerd en schat de kans op een zachte landing op 60%. “We zijn er niet van overtuigd dat dit zal leiden tot een kredietcrisis die tot een recessie zal leiden.”

Hogere Amerikaanse toezichthouders zeiden na een bijeenkomst op vrijdag dat hoewel sommige banken onder druk staan, het algehele financiële systeem gezond blijft. First Citizens Bank & Trust kwam maandag overeen om alle deposito’s en leningen van de Silicon Valley-bank van SVB Financial Group te kopen nadat deze door toezichthouders in beslag was genomen.

Beleggers zullen de gegevens over de Personal Consumption Expenditures Price Index, de favoriete maatstaf van de Fed voor de onderliggende prijsdruk, nauwlettend in de gaten houden, die later deze week zal worden vrijgegeven om de richting van het rentepad van de Fed te bepalen.

“De markt blijft ongeveer 100 basispunten aan renteverlagingen voor dit jaar inprijzen, wat ingaat tegen de laatste prognose van de Fed voor een puntengrafiek”, schreven strategen van Saxo Capital Markets, waaronder Charo Channa, in een notitie.

Elders steeg olie licht na een wekelijkse winst. Goud viel.

Belangrijkste gebeurtenissen deze week:

• Amerikaanse groothandelsvoorraden, Conf. Raad Consumentenvertrouwen, di

• Ruwe olie-inventarisrapport van de Energy Information Administration, woensdag

• Economisch vertrouwen in de eurozone, consumentenvertrouwen, donderdag

• BBP van de VS, eerste werkloosheidsaanvragen, donderdag

• Susan Collins, president van de Federal Reserve van Boston, en Thomas Barkin, president van de Federal Reserve van Richmond, spreken tijdens het evenement. Minister van Financiën Janet Yellen spreekt donderdag ook

• Chinese PMI, vr

• Eurozone CPI, Werkloosheid, vrijdag

• US Consumer Income, PCE Deflator, University of Michigan Consumer Sentiment, vrijdag

• Christine Lagarde, president van de Europese Centrale Bank, spreekt vrijdag

• De president van de New Yorkse Federal Reserve Bank, John Williams, spreekt vrijdag

Enkele van de belangrijkste bewegingen in de markten:

Winkels

• S&P 500-futures stegen met 0,6% vanaf 06:48 uur Londense tijd. De S&P 500 steeg vrijdag 0,6%

• Nasdaq 100-futures stegen 0,6%. De Nasdaq 100 steeg 0,3%.

• Futures op de Euro Stoxx 50 stegen 1,1%

• De Japanse Topix steeg 0,4%.

• De Hang Seng in Hongkong daalde 0,8%.

• De Chinese Shanghai Composite daalde 0,4%.

• Australische S&P/ASX 200 steeg 0,1%

valuta’s

• De Bloomberg Spot Dollar Index is niet gewijzigd

• De euro was weinig veranderd op $ 1,0767

• De Japanse yen veranderde weinig met 130,84 per dollar

• De offshore-yuan daalde met 0,1 procent tot 6,8765 per dollar

• De Australische dollar steeg 0,1% tot $0,6652

• Het Britse pond was weinig veranderd op $ 1,2236

Digitale valuta’s

• Bitcoin steeg met 0,3% tot $ 27.881,63

• Ether is met $ 1.763,07 niet veel veranderd

obligaties

goederen

• West Texas Intermediate ruwe olie steeg 0,5 procent tot 69,61 dollar per vat

• Spotgoud daalde met 0,3 procent tot $ 1.972,42 per ounce

Dit verhaal is tot stand gekomen met hulp van Bloomberg Automation.

– Met assistentie van Richard Henderson.

Meest gelezen van Bloomberg Businessweek

© 2023 Bloomberg LP