Aanhoudende onrust op de markt betekent dat het tijd is voor een grondige portfoliocheck

Dit was een slecht jaar voor de beurzen. Tijdens de sluiting van de handel op vrijdag is de S&P 500 met 15,73 procent gedaald sinds de kalender verschuift naar 2022, en de S&P/TSX Composite met 5,44 procent.

Markten gaan niet altijd omhoog, maar gezien het feit dat de meeste Canadezen in deze twee indicatoren moeten investeren om hun pensioendoelen te bereiken, wie zou er dan niet worden beïnvloed?

Dit is zeker niet het moment om reeds gedaalde aandelen te verkopen. Het winnende plan is om laag te kopen en hoog te verkopen.

Een zwakke markt is vaak een goede gelegenheid om te beoordelen hoe goed uw portefeuille is uitgerust om slechte tijden aan te kunnen.

Hier zijn een paar dingen om in gedachten te houden als je een portemonnee-darmonderzoek durft te laten doen. U kunt dit alleen doen, maar een gekwalificeerde hulpverlener kan met minder emotionele zorgen een beter inzicht en een beoordeling geven.

Bezit u de juiste aandelen?

Legendarische waardebelegger Warren Buffett vergelijkt verkopen op de markt met magere dips. Als het vloed wordt, zegt hij, kun je zien wie er naakt zwemt.

Net als de aandelenmarkten treft het getij iedereen – de een meer dan de ander. De minst getroffen aandelen zijn meestal de beste; Degenen met goede budgetten en stabiele winsten.

Het zijn ook meestal de aandelen die zich het eerst herstellen en nieuwe hoogtepunten bereiken zodra de markt ze vangt.

Als je het al bezit, is het misschien een goede kans om meer te bezitten.

Doorstaat het de diversificatietest?

Een goede portefeuille moet altijd worden gediversifieerd over sectoren en geografische lijnen om verliezen beperkt tot één sector te beperken en blootstelling aan de sterkste presteerders te behouden.

Technologieaandelen hebben dit jaar bijvoorbeeld een grote klap gekregen; Ondertussen behoorden de energieaandelen tot de sterren. Vorig jaar rond deze tijd was hun optreden het tegenovergestelde. Destijds verzachtten technologische voordelen het energieverlies. Nu moeten de energiewinsten de technologische verliezen verminderen.

Als uw diversificatiestrategie werkt, moeten uw portefeuilleverliezen lager zijn dan de bredere criteria.

Levert mijn portefeuille een betrouwbaar inkomen op?

De marktverliezen van dit jaar moeten ook worden opgevangen door inkomstengenererende beleggingen in uw portefeuille.

Lage rentes, veroorzaakt door de lage rente van de afgelopen twee decennia, hebben vastrentende waarden ongeldig gemaakt. Een winst van één procent kan echter helpen een hele portefeuille op te heffen van een verlies van 20 procent.

Met stijgende rentetarieven worden rendementen op veilige vastrentende waarden zoals staatsobligaties, gegarandeerde investeringscertificaten (GIC’s) en bedrijfsobligaties van beleggingskwaliteit steeds aantrekkelijker. Als u het gewicht van uw portefeuille op de langere termijn verschuift van aandelen naar obligaties, zal de onrust op de toekomstige markten minder stressvol zijn.

Uw vastrentende strategie moet deel uitmaken van een bredere inkomstenstrategie om een ​​betrouwbare cashflow te genereren bij of na pensionering. Deze strategie omvat dividenden uit aandelen, die niet zo betrouwbaar zijn als vastrentende waarden, omdat de betalingen onderworpen zijn aan het oordeel van het bedrijf en de grillen van de markt.

Aandelen die aan de bovenstaande beschrijving voldoen, kunnen aandelen zijn met sterke en betrouwbare dividenden. Voorbeelden zijn onder meer vastgoedbeleggingstrusts (REIT’s), Canadese telecombedrijven (een zo’n bedrijf is BCE Inc. dat eigenaar is van BNN Bloomberg via zijn mediadivisie) en grote Canadese banken. Ze zijn meestal nietjes in Canadese pensioenportefeuilles – rechtstreeks of via op de beurs verhandelde fondsen. Banken kregen deze week veel aandacht.

John Aiken, hoofd onderzoek bij Barclays Bank of Canada, vertelde klanten dat ze in het komende winstseizoen “bonanza” inkomsten van banken kunnen verwachten.

Hij merkte ook op dat bankaandelen goedkoop zijn in vergelijking met de winst in de historische context, waardoor ze in de categorie ‘laag kopen’ zouden vallen.

in andere woorden; Nu de markt weg is, dragen Canadese banken badkleding.

Payback Time is een wekelijkse column geschreven door de persoonlijke financiële columnist Dale Jackson over hoe u uw geld kunt voorbereiden op uw pensioen. Heb je een vraag die je beantwoord wilt hebben? Stuur een e-mail naar [email protected].