Amerikaanse aandelen dalen door de opmerkingen van Clarida, banenverlies

Amerikaanse aandelen daalden nadat de vice-voorzitter van de Federal Reserve aangaf dat de rente eind volgend jaar zou kunnen stijgen, en gemengde economische cijfers voor juli lieten zien dat Amerikaanse bedrijven veel minder banen toevoegen dan verwacht.

Het rendement op de 10-jarige Amerikaanse schatkist daalde tot 1,13 procent voordat hij steeg tot bijna 1,2 procent, goud daalde met meer dan 1 procent en de dollar was sterker na de aanvankelijke zwakte.

Richard Clarida van de Fed zei dat de centrale bank op schema ligt om de rente in 2023 te verhogen, als de economie doet zoals verwacht. De opmerkingen kwamen nadat het slechter dan verwachte ADP-werkgelegenheidsrapport op gespannen voet stond met de recordgroei in de ISM-dienstenindex, wat wijst op aanhoudende werkgelegenheidsproblemen ondanks verbeteringen in de economie.

De S&P 500 daalde, waardoor de verliezen groter werden nadat General Motors de winstramingen had gemist, terwijl de Nasdaq 100 steeg met een outperformance van technologieaandelen.

“Na het verlies van 19,6 miljoen banen in maart en april vorig jaar, hebben we er weer 13,1 miljoen aan toegevoegd”, schreef Peter Bokfar, chief investment officer bij Bleakley Advisory Group, in een notitie. “Ik hou er niet echt van om het woord ‘stagflatie’ te gebruiken, maar we hebben er nu helaas een vorm van, wat het werk van de Fed moeilijker zal maken.”

De Stoxx Europe 600 had een nieuw record, aangezien technologieaandelen voorop liepen. De reis- en entertainmentsector presteerde ook beter, met aandelen van online gamingbedrijven die herstelden nadat de Chinese staatsmedia hun kritiek op de industrie afzwakten.

Met aandelen in Europa en de VS op of bijna recordhoogten, ontsnapten aandelen aan de verspreiding van de variabele deltavirus, aangezien de verwachtingen van aanhoudende stimuleringsmaatregelen door de centrale bank en sterke winsten de aandelen deden stijgen. Er blijven echter risico’s.

“Nu de opkomst van coronavirusvariabelen vragen oproept over de groei in de tweede helft, is er nu een groeiende bezorgdheid dat de inkomsten die we in de tweede helft zullen zien, zullen vertragen ten opzichte van de indrukwekkende groei die we in de eerste helft van het jaar zagen”, zei hij. schreef Matt Malley, hoofdmarktstrateeg voor Miller Tabak + Co. “Als dat het geval zou zijn, zou het heel moeilijk zijn om de zeer hoge waarderingsniveaus van vandaag te rechtvaardigen.”

De stemming in Azië is somberder, aangezien analisten de economische groeiprognoses voor China herzien, aangezien functionarissen daar worstelen met de grootste verspreiding van Covid-19 sinds het begin van de pandemie. Aandelen stegen in Hong Kong, maar daalden in Japan, waar SoftBank Group Corp. daalde als gevolg van een mogelijke blokkade in de verkoop van Arm Ltd ter waarde van $ 40 miljard aan Nvidia Corp. Beleggers beoordelen ook de regelgevingsrisico’s van China’s harde optreden tegen technologiereuzen. De omzet van Alibaba Group Holdings kwam voor het eerst in meer dan twee jaar onder de schattingen uit, een teken van de tol van het harde optreden.

Olie is gedaald tot ongeveer $ 68 per vat. De prijs van Bitcoin is gestegen tot ongeveer $ 39.000.

Hier zijn enkele van de belangrijkste evenementen om deze week te bekijken:

• De Bank of England zal naar verwachting haar benchmarkrente en het opkoopdoel voor obligaties donderdag ongewijzigd laten
• Beslissing over monetair beleid van de Reserve Bank of India, samenvatting van vrijdag
• Het Amerikaanse banenrapport zal naar verwachting vrijdag weer een sterke werkgelegenheidsmaand laten zien

Dit zijn de belangrijkste bewegingen op de markten:

Winkels

• De S&P 500 daalde 0,4 procent vanaf 12:56 uur New Yorkse tijd
• De Nasdaq 100 is weinig veranderd
• De Dow Jones Industrial Average daalde 0,8 procent
• De MSCI World Index was weinig veranderd

munten

• De Bloomberg Spot Dollar Index steeg 0,2 procent
• De euro daalde 0,2 procent tot 1,1836 Amerikaanse dollars
• Het Britse pond daalde 0,1 procent tot $ 1,3897
• De Japanse yen daalde 0,4 procent tot 109,53 per dollar

obligaties

• De 10-jaarsrente op staatsobligaties gaat één basispunt omhoog naar 1,18 procent
• Duitse 10-jaarsrente daalde met twee basispunten tot -0,50 procent
• Het rendement op Britse 10-jaars Treasuries was weinig veranderd op 0,51 procent

goederen

• West Texas Intermediate ruwe olie daalde 3,8 procent tot $ 67,86 per vat
• Goud futures-contracten blijven ongewijzigd