De hypotheekrente in Canada stijgt met 24%, Ontario bereikt $1 miljard: Equifax

Canadese huishoudens beginnen eindelijk te beseffen waarom zoveel instanties waarschuwen tegen het aangaan van te veel schulden. Nieuw rapport van Equifax Canada Het laat zien dat steeds meer huishoudens moeite hebben om hun enorme schuldenlast af te betalen. Het bureau merkt op dat deze trend wordt versterkt in duurdere gebieden, waar achterstallige vorderingen sneller stijgen dan het nationale gemiddelde. Erger nog: de eerste tekenen wijzen erop dat deze trend misschien nog maar net begint.

Canadese huishoudens lenen minder, maar de groei blijft snel

De Canadezen hebben hun kredietverlening vertraagd, maar hebben een gezond tempo gehandhaafd. Het uitstaande krediet aan huishoudens steeg met 3,5% tot 2,46 biljoen dollar aan het einde van het eerste kwartaal van 2024. Het overgrote deel van deze schuld bestond uit hypothecair krediet, dat 74% van het uitstaande saldo vertegenwoordigde. Als het veel klinkt, komt dat omdat het voor veel consumenten te veel is om te verdragen op basis van de geluiden ervan.

Het aantal kredietverzuims in Canada stijgt en gezinnen ontvluchten dure gebieden

Het aantal kredietfaillissementen in Canada neemt toe, waarbij de duurste regio's het zwaarst onder druk staan. Het bureau heeft het nationale delinquentiepercentage niet bekendgemaakt, maar stelde vast dat dit onder het niveau van vóór de pandemie lag. Het bedrijf is van mening dat een in 2016 geïntroduceerde hypotheekstresstest een deel van het probleem helpt verlichten, maar over het algemeen zijn sommige gebieden te zwaar in de schulden en te duur om te voorkomen dat er mijlpalen in de betalingsachterstand worden gesteld.

Equifax heeft vastgesteld dat de voorraad achterstallige hypotheken in Ontario, die meer dan 90 dagen achterstallig zijn (DPD), in het eerste kwartaal van 2024 voor de eerste keer ooit de $1 miljard overschreed. Ze deelden ook datapunten met betrekking tot de duurste vastgoedmarkten: Toronto en Vancouver.

“Het is opmerkelijk dat zowel Toronto als Vancouver nu hogere betalingsachterstanden hebben (saldo groter dan 90 dagen) vergeleken met het eerste kwartaal van 2020”, aldus het rapport van het agentschap.

Het aantal wanbetalingen op hypotheken in Toronto steeg tussen het eerste kwartaal van 2020 en het eerste kwartaal van 2024 met 5 basispunten naar 0,14%. In Vancouver steeg het percentage in dezelfde periode met 3 basispunten naar 0,14%.

Zowel British Columbia als Ontario zijn nu zo duur dat vluchten uit beide regio's zichtbaar zijn in kredietdossiers. “Terwijl de huizenprijzen blijven stijgen en de betaalbaarheid in sommige regio’s afneemt, nemen steeds meer consumenten de beslissing om naar financieel meer toegankelijke gebieden te verhuizen”, zegt Rebecca Oakes, vice-president van geavanceerde analyses bij Equifax Canada.

Er moet ook worden opgemerkt dat “in de afgelopen twaalf maanden het aantal mensen dat vanuit Ontario en British Columbia naar andere provincies verhuisde groter was dan het aantal dat naar Ontario verhuisde. Bijna 71 procent van alle interprovinciale verhuizingen naar Alberta kwam alleen al uit deze twee provincies.”

Niet alleen op het gebied van hypotheken, maar ook 1,26 miljoen Canadezen zijn in het eerste kwartaal in gebreke gebleven met het betalen van kredieten

Het is vermeldenswaard dat wanneer huishoudens weinig geld hebben, een hypotheek meestal een van de laatste dingen is die ze niet betalen. Niet-hypothecair krediet geeft vaak een vroeg inzicht in de financiële gezondheid van een gezin. Als dit waar is, schetst dit geen mooi beeld.

Het aantal consumenten dat een betaling miste, steeg het afgelopen jaar met 12,2% naar 1,26 miljoen in het eerste kwartaal van 2024. Dat was het hoogste niveau sinds 2020, en hoewel het missen van een enkele betaling op zichzelf geen probleem is, Het risico op wanbetaling neemt toe naarmate er meer betalingen worden gemist.

Opnieuw wordt deze trend versterkt in de duurdere gebieden waaruit gezinnen zijn gevlucht. Gemiste betalingen op niet-hypotheekrekeningen kenden een hogere groei op jaarbasis in Ontario (+14,6%), British Columbia (+13,4%) en Quebec (+15,2%), merkt het agentschap op.

De stijgende rentetarieven dragen bij aan een stijging van het aantal achterstallige vorderingen, waarbij recentelijk een scherpe stijging werd opgetekend. Stresstests verminderden de omvang van de verwachte afwijkingen, maar dit was duidelijk niet genoeg. Het probleem beperkt zich niet alleen tot hypotheeknemers; ook niet-hypothecaire kredietnemers ervaren een schok. Uiteindelijk komt deze trend neer op de kosten van levensonderhoud en het bedrag dat gezinnen moeten lenen om te overleven.

Dit vind je misschien ook leuk